股權融資實務與操作技巧

課程收益

全面掌握企業不同階段的股權融資策略

全面掌握股權融資應開展的準備工作

全面掌握股權融資12大流程

全面掌握企業估值4大方法及天使輪、A輪、B輪、Pre-IPO輪如何估值

掌握對賭協議、風險控制、以及如何簽署對賭協議

全面掌握商業計劃書的編制技巧

全面掌握項目路演技巧

全面掌握與投資人打交道的技巧

全面掌握股權投資協議的3大核心內容

全面掌握股權融資10大注意事項

課程運用大量知名案例加深學員對本課程知識點的理解

課程對象：公司股東、董事長/副董事長、董事、監事、經理/副經理、董事會秘書、投資總監、風控總監、財務總監、審計總監、投資經理、風控經理、財務經理、審計經理、證券事務代表/IRM人員、項目經理、風控人員、財務人員、審計人員、公司其他管理人員；投行人員、會計師、律師、資產評估師；資產管理機構人員、政府從業人員、金融機構從業人員、財務顧問機構人員、資本愛好者等

課程特色：實戰派風格、針對性強、追求“落地”文化

課程大綱

模塊一  股權融資概述

什么是股權投資

企業不同階段的股權融資策略

股權融資準備工作

股權融資存在的風險

【學員討論】為什么很多企業都死在了B輪融資前

模塊二  股權融資12大流程

確定融資目標與原則

撰寫商業計劃書

多渠道尋找投資人

篩選匹配的投資人

與投資人談判

簽署投資框架協議（Termsheet）

配合投資人盡職調查

交易結構與投資人談判

簽署正式投資協議

投資方打款及交割

完成交割后義務

配合投資人的投后管理工作

【案例分析】阿里巴巴、大族激光

模塊三  企業估值及對賭協議

什么是企業估值

估值的主要方法

收益現值法

可比公司法

可比交易法

資產基礎法

如何確定企業估值

天使輪、A輪、B輪、Pre-IPO如何估值

對賭協議及其風險

什么是對賭協議

對賭協議存在的風險及其控制

如何簽訂對賭協議

證監會對對賭協議的認定

【案例分析】新三板公司芳迪環保的股權融資

模塊四  商業計劃書的撰寫

商業計劃書的作用

商業計劃書的重要性

商業計劃書的3大核心要點

商業計劃書的主要框架

商業計劃書的撰寫

項目定位（項目是什么）

提出問題（市場痛點）

解決方案（產品與服務）

市場分析（市場容量）

營銷策略（如何啟動）

競爭優勢（競爭對手）

核心團隊（團隊背景）

執行現狀（已做事情）

計劃目標（未來前景）

商業模式（怎么賺錢）

股權結構（怎么分錢）

融資計劃（需要多少錢）

投資人考量項目的7大重點

商業計劃書的10大禁忌

商業計劃書推送技巧

【案例分析】商業計劃書模板、××公司商業計劃書

模塊五  項目路演技巧

PPT的整體風格

PPT的內容

演講的內容

記憶要領（5W）

一句話要領

舞臺意識

項目路演10大注意事項

【學員討論】模擬路演

模塊六  如何與投資人打交道

投前階段（談戀愛）

保持一顆平常心

約見投資人需要注意的10大事項

與投資人溝通時的15大禁忌

投資人不投資時的潛臺詞

如何堤防騙子投資人

投后階段（結婚生孩子）

信任

溝通

支持

維護

模塊七  股權投資協議的3大核心內容

投資意向書（Termsheet）

什么是投資意向書

投資意向書的作用

投資意向書的效力

投資意向書的核心條款

投資先決條件條款

陳述與保證條款

交割條件條款

投資協議10大核心條款

投資金融工具條款

投資估值條款

反攤薄條款

分期投資條款

公司控制權的競取條款

管理層的肯定性和否定性條款

回購權

共同賣股權

強賣權

清算優先權 

【案例分析】鼎輝和俏江南的恩恩怨怨

模塊八  股權融資10大注意事項

什么時候做股權融資

要不要請融資顧問

要做哪些準備工作

估值有哪些誤區

融資是否越多越好

股權稀釋注意事項

什么樣的投資人適合你

期權池如何設計

謹慎對待投資條款

融資完成僅是開始

【案例分析】ofo的股權融資