2020年金融扶持中小微企業政策解讀及經驗介紹

第一部分 疫情對中小微企業的影響分析

一、 2019 年小微經營者的基本經營情況

(一) 整體經營規模較小

(二) 長尾小微經營者的整體盈利能力更強

(三) 銷售收入和雇員數量呈現增加趨勢

(四) 主要壓力：經營成本上升

二、 微型企業和個體經營者受疫情影響的情況

(一) 多數微型企業和個體經營者無法正常運營

(二) 延遲開工的主要原因：擔心疫情擴散和地方政府要求

(三) 服務業等員工規模較小的行業更難開工

(四) 已開工的微型企業和個體經營者難以恢復正常的營收水平

(五) 主要困難：市場疲軟、固定成本和現金流斷裂

三、 2019 年小微經營者的融資情況

(一) 融資缺口普遍存在，但融資需求金額較小

(二) 融資的用途主要為擴大規模和維持日常運營

(三) 融資渠道主要依賴傳統銀行和互聯網銀行

(四) 部分小型企業為獲得銀行融資需承擔附加成本

(五) 傳統銀行經營性貸款的審批速度有待提高

四、 微型企業和個體經營者在疫情中融資情況

(一) 八成以上面臨資金缺口，七成表示獲得融資可過難關

(二) 主要融資渠道為互聯網信用貸和銀行消費貸

五、 小微經營者融資預期

(一) 小微經營者融資滿足度有待提高

(二) 融資困難的主要原因：規模小和缺乏抵押擔保

(三) 融資可得性改善，積極嘗試各類金融新政和新產品

六、 疫情沖擊后的經營和融資預期

(一) 絕大多數微型企業和個體經營者對未來發展有信心

(二) 多數微型企業和個體經營者表示不會減少用工

第二部分  金融扶持政策的理解

一、 理解 2020 年金融政策的七大關鍵詞

(一) 明顯高于：廣義貨幣供應量和社會融資規模增速

(二) 明顯下降：綜合融資成本

(三) 延長：貸款期限

(四) 提高：小微貸款增速

(五) 增加：信用貸、首貸、無還本續貸

(六) 大幅增加：制造業中長期貸款

(七) 加強監管：防止資金空轉與房住不炒

二、 普惠金融與中小微企業支持政策解讀

2019年年央行 3 次降準、 “三檔兩優”存款準備金、LPR改革

(一) 國務院常務會議相關內容

1. 定向降準

2. 再貸款

3. 考核要求提升

4. 撥備監管調整

(二) 小微貸款監管考核指標有哪些變化

1. 2018 年銀監辦 29 號文和 2019 年銀保監辦 48 號文

2. 2020 年 29 號文：從“兩增兩控”到“增量、擴面、提質、降本”

(三) 目前小微、民企相關政策要求、優惠匯總

(四) 《商業銀行小微企業金融服務監管評價辦法（試行）》

(五) 《關于進一步對中小微企業貸款實施階段性延期還本付息的通知》

(六) 《關于加大小微企業信用貸款支持力度的通知》

(七) 《關于進一步強 化中小微企業金融服務的指導意見》

第三部分  小微企業信貸服務模式分析

一、 數據賦能模式

(一) 銀稅貸

(二) 信易貸

(三) 其他數據類貸款

二、 核心企業模式

(一) 供應鏈擔保

(二) 供應鏈數據

三、 交易平臺模式

(一) B2B交易平臺

(二) 消費電商平臺

四、 三省的小微企業信貸模式舉例

五、 國有大行的小微企業信貸模式舉例

第四部分  特別關注：供應鏈金融新模式

一、 供應鏈金融目前的主要模式

(一) 上游賣方業務:應收賬款質押貸款和保理融資

(二) 核心企業業務:倉單質押和存貨質押貸款

(三) 下游買方業務:預付款融資

(四) 創新業務:線上供應鏈金融綜合平臺

二、 賦能提升: 金融科技對供應鏈金融的升級

(一) 利用大數據風控系統降低不完整信息下的信用風險

(二) 區塊鏈+物聯網模式降低不對稱信息下的道德風險

(三) 人工智能技術降低運營和交易成本、提升效率

三、 各家銀行供應鏈金融業務實例

(一) 各銀行供應鏈金融定位

(二) 工商銀行:擁有數量龐大的核心企業客戶

(三) 招商銀行:信息化基礎好，客戶多數據全

(四) 平安銀行:最早開展供應鏈金融業務，線上化戰略起步早

第五部分  行業標桿分析與借鑒

一、 四大標桿:小微服務定位，盈利能力突出

二、 小微模式

(一) 客群選擇

(二) 風險控制

(三) 運營成本

三、 四大標桿

(一) 臺州銀行:地利優勢明顯，IPC技術控制風險

(二) 泰隆銀行:向個人客戶發力，定價模式精細

(三) 微眾銀行:背靠社交網絡巨頭，小微服務大有潛力

(四) 網商銀行:場景特征鮮明，將普惠做到極致

四、 上市銀行的小微模式代表

(一) 常熟銀行:專注個人經營貨款，支小特征鮮明

(二) 寧波銀行:獨立利潤中心，提供綜合化服務