財務戰略分析、預測和建模

第一天

1. 傳統的財務管理和互聯網時代的精細化財務管理

﹣ 賬房先生時代：手工賬本 － 核算＋事后控制

﹣ 電子技術和信息化時代： 電子化核算 － 流程、制度、體系設計 － 核算 －業務支持和控制 － 財務分析 － 預算管理 － 績效考核

﹣ 互聯網普及和新能源時代（第三次工業革命）： 基于互聯網和云計算的財務解決方案 － 財務共享中心 － 制度流程化 － 運用戰略思維和方法搭建財務分析和預測體系，應用財務模型解決財務和業務中的問題

早茶與課間休息

2. 最新財務戰略規劃和預測

﹣ 最新財務管理理念

﹣ 戰略財務管理要管什么？

﹣ 財務戰略規劃步驟和實用方法

﹣ 財務預測、計劃和預算的關系

﹣ 最新財務戰略規劃和預測方法

﹣ 財務預測在日常財務管理中的高效使用

﹣ 案例研究：Oracle的財務戰略規劃

午餐

3. 財務預測

﹣ 清晰理解公司戰略及戰略制訂過程

﹣ 公司戰略計劃和年度計劃如何實施

﹣ 如何做行業預測？

﹣ 不同產品生命周期的不同財務策略

﹣ 不同行業集中度的不同財務策略

﹣ 財務預測原則、程序和種類

下午茶與課間休息

﹣ 價格預測和收入預測

﹣ 最佳應收賬款額度和信用政策預測

﹣ 成本預測和利潤預測

n 變動成本法

n 完全成本法

n 作業成本法

n 本量利分析

n 相關比率法

n 因素測算法

﹣ 資金需求量預測

﹣ 最佳現金持有量預測

﹣ 自由現金流和對外投資預測

﹣ 內含增長率，可持續增長率和實際增長率

第二天

4. 最新財務分析技術和運用

﹣ 以價值（經濟增加值）為基礎的財務管理

﹣ 現金流管理和分析

﹣ 現金流折現模型（DCF）的運用

﹣ 杜邦分析模型即運用

﹣ 帕利普財務分析體系

﹣ 哈佛分析框架

﹣ 綜合指數分析法

﹣ 資產結構（固定資產、無形資產）分析

﹣ 金融資產和金融工具

﹣ 應收賬款分析

﹣ 存貨分析

﹣ 負債結構（長短期貸款、應付賬款）分析

﹣ 收入分析

﹣ 成本分析

﹣ 財務預算

n 預算要點及預測和分析

n 從戰略角度做好預算執行和反饋

﹣ 平衡計分卡（BSC）和關鍵業績指標（KPI）

﹣ 案例分析

早茶與課間休息

5. 財務分析和預測模型運用

﹣ 如何構建財務模型

﹣ 財務建模中的風險和不確定性

﹣ 某項財務管理工作的目標

n 該目標和業務運營的緊密程度是否可以通過量化反映？

n 目標具體化、數字化過程（歸納、整合、清晰、可衡量性）

n 數字化目標的可獲取過程是否有系統或數據庫支持？

﹣ 分析其是否存在規律（即偶發事件還是動態規律性發生的事件？）

n 財務管理目標的依據及可行性

n 是否有歷史數據或經驗佐證其設訂的合理性

n 識別顯性或隱性規律的可能性

﹣ 外部和內部因素對該事件的影響（正向影響還是逆向影響？）

n 外部因素列舉并確定影響力（市場規模、競爭對手的動作、新產品、金融機構支持力度、產品生命周期等）

n 內部因素列舉并確定影響力（產品價格、原材料替代性、物流成本、人工工資、增值服務等）

﹣ 財務假設

﹣ 財務預測

﹣ 確定變量和因變量

﹣ 采集整理數據資料

﹣ 列出數學表達式，提煉出數學函數

﹣ 用經驗數據監測模型并校正

﹣ 相應理論假說和應用指引

﹣ 案例分析

午餐

﹣ 財務模型具體應用

n 財務分析模型

u 營銷計劃假設分析

u 損益分析

u 費用分析模型

u 存貨分析模型

n 財務預算模型

n 財務管理模型

u 動態保本圖

u 成本報告及分析

u 業務運營計劃管理模型

u 信用管理模型（最佳應收賬款規模）

u 管理駕駛艙模型

u 關鍵業績指標模型（平衡計分卡）

n 投資財務模型

u 企業價值評估模型

u 資本資產定價模型

下午茶

6. 學以致用（案例和問答）

﹣ 培訓模塊總結

﹣ 分組財務預測和分析練習并展示

﹣ 答疑